從2011年3月份開始至2015年底，我國(guó)無(wú)縫管市場(chǎng)的下行勢(shì)頭已延續(xù)近4年。其間，國(guó)內(nèi)無(wú)縫管均價(jià)累計(jì)跌幅已達(dá)3670元/噸，跌幅高達(dá)59.33%。而在2015年，我國(guó)無(wú)縫管市場(chǎng)均價(jià)累計(jì)跌幅已達(dá)963元/噸，全年累計(jì)跌幅已刷新2011年以來(lái)的最大跌幅。2015年，我國(guó)無(wú)縫管市場(chǎng)表現(xiàn)出“下行時(shí)間長(zhǎng)、市場(chǎng)心態(tài)差、需求下降快、資金長(zhǎng)期緊”的特點(diǎn)，市場(chǎng)表現(xiàn)較2014年呈現(xiàn)進(jìn)一步惡化的態(tài)勢(shì)；產(chǎn)量和出口量也出現(xiàn)大幅下降，企業(yè)訂單普遍萎縮，全行業(yè)超過(guò)90%的無(wú)縫管生產(chǎn)企業(yè)處于虧損狀態(tài)。而且，無(wú)縫管行業(yè)持續(xù)第二年呈現(xiàn)淘汰產(chǎn)能大于新增產(chǎn)能的狀態(tài)。
2015年前11個(gè)月，國(guó)內(nèi)無(wú)縫管新增資源量為2181.37萬(wàn)噸，同比大幅下降9.62%，這是我國(guó)自2008年以來(lái)新增資源量連續(xù)兩年出現(xiàn)下降。隨著我國(guó)新增產(chǎn)能的減少，以及淘汰、停產(chǎn)產(chǎn)能日益增多，我國(guó)無(wú)縫管新增資源量已出現(xiàn)快速回落態(tài)勢(shì)。而2015年無(wú)縫管產(chǎn)量、出口量及進(jìn)口量的全面大幅下降，是造成新增資源量大幅走低的主要原因。盡管按計(jì)劃2016年仍有近45萬(wàn)噸的新增產(chǎn)能，但能否達(dá)產(chǎn)還是一個(gè)很大的問(wèn)題。因此，2016年我國(guó)新增資源量持續(xù)下行的概率較大，預(yù)計(jì)將在2300萬(wàn)噸左右。
無(wú)縫管產(chǎn)量降幅明顯高于鋼材降幅
2015年1月~11月份，國(guó)內(nèi)無(wú)縫管產(chǎn)量為2583.7萬(wàn)噸，同比下降8%，在所有的鋼材品種中僅低于輕軌和重軌的同比降幅，位列產(chǎn)量同比降幅第三。目前，我國(guó)無(wú)縫管產(chǎn)量降幅已明顯高于整體鋼材的產(chǎn)量降幅。根據(jù)前11個(gè)月產(chǎn)量增速以及各主要區(qū)域重點(diǎn)企業(yè)生產(chǎn)情況來(lái)看，2015年無(wú)縫管產(chǎn)量有望達(dá)到2800萬(wàn)噸左右，同比下降10%左右。
2015年，在國(guó)內(nèi)前十位無(wú)縫管產(chǎn)量有望破百萬(wàn)噸的省份中，僅安徽省難以達(dá)到百萬(wàn)噸規(guī)模，與2014年持平；前9位均可突破百萬(wàn)噸關(guān)口，依次為山東、江蘇、天津、河南、浙江、內(nèi)蒙古、湖北、湖南以及四川。上述9省(市、區(qū))1月~11月份的產(chǎn)量占全國(guó)總產(chǎn)量的85.76%。值得關(guān)注的是,1月~11月份，山東地區(qū)產(chǎn)量同比大幅下降，是造成2015年我國(guó)無(wú)縫管產(chǎn)量大幅走低的重要原因，較上年同期大幅下降78.1萬(wàn)噸。這與該省受環(huán)保監(jiān)察造成其近半年成本優(yōu)勢(shì)喪失，以及下游需求萎縮有直接關(guān)系。而減產(chǎn)在10萬(wàn)噸以上的省份雖然數(shù)量與上年持平，但下降幅度明顯高于上年，依次為山東、湖北、河南、天津、遼寧、四川、安徽以及浙江。這8省(市)的無(wú)縫管產(chǎn)量同比下降總量為215.2萬(wàn)噸，同比增幅18.26%，而天津、四川連續(xù)3年減產(chǎn)。
2015年，我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)實(shí)際達(dá)產(chǎn)的新增產(chǎn)能比較少，多數(shù)計(jì)劃投產(chǎn)的企業(yè)要么延期、要么擱置。但以企業(yè)整體的狀態(tài)關(guān)停的情況較少，多數(shù)是企業(yè)部分產(chǎn)線長(zhǎng)期停產(chǎn)，這也是造成2015年無(wú)縫管產(chǎn)量大幅下降的主因。進(jìn)入2016年，因無(wú)縫管行業(yè)萎靡，部分產(chǎn)線很難復(fù)產(chǎn)，預(yù)計(jì)2016年我國(guó)無(wú)縫管實(shí)際產(chǎn)能在3200萬(wàn)噸左右，過(guò)剩比例仍高達(dá)20%左右。而下游需求的進(jìn)一步下降，將使得實(shí)際產(chǎn)能利用率更低。因此，預(yù)計(jì)2016年我國(guó)無(wú)縫管產(chǎn)量將在2550萬(wàn)噸左右。
無(wú)縫管出口量呈大幅下降態(tài)勢(shì)
2015年1月~11月份，我國(guó)共出口無(wú)縫管419.45萬(wàn)噸，較上年減少59.01萬(wàn)噸，同比下降12.33%。而根據(jù)前11個(gè)月平均的出口量和趨勢(shì)來(lái)預(yù)測(cè)，2015年全年出口有望達(dá)到450萬(wàn)噸左右，同比下降15.32%。
造成2015年出口量大幅下降的主要原因，一方面是由于國(guó)際油價(jià)的大幅走低(同比大幅下降37%)，另一方面是由于國(guó)外各主要無(wú)縫管需求國(guó)經(jīng)濟(jì)低迷所致。而隨著世界各主要石油生產(chǎn)國(guó)以及各大經(jīng)濟(jì)體2016年的發(fā)展態(tài)勢(shì)來(lái)看，國(guó)外需求端仍很難擺脫頹勢(shì)。而此種狀況帶來(lái)的就是對(duì)我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)的“雙反”將更加激烈。因此，2016年我國(guó)無(wú)縫管出口下降的概率在增大，預(yù)計(jì)2016年無(wú)縫管出口量在400萬(wàn)噸左右。
從出口地區(qū)來(lái)看，2015年1月~11月份，出口量居前20位的國(guó)家(前20位國(guó)家占到了總出口量的73.90%)中，僅阿聯(lián)酋、科威特、阿曼、越南以及土庫(kù)曼斯坦同比出現(xiàn)增長(zhǎng)，其余15國(guó)均處于下降態(tài)勢(shì)。值得關(guān)注的是，越南、土庫(kù)曼斯坦出口量的增長(zhǎng)，反映出我國(guó)無(wú)縫管出口市場(chǎng)在進(jìn)一步擴(kuò)大。但隨著油價(jià)的持續(xù)萎靡，以石油為重要收入的國(guó)家在付款上存在隱患，應(yīng)引起企業(yè)高度警覺(jué)，而下降地區(qū)多為主要產(chǎn)油國(guó)或者新型經(jīng)濟(jì)體。這也就從側(cè)面說(shuō)明了，油價(jià)以及下游需求的下降對(duì)于無(wú)縫管出口的影響之顯著。
從出口品種來(lái)看，2015年1月~11月份，我國(guó)主要出口品種為石油天然氣管道無(wú)縫管、石油天然氣鉆探無(wú)縫管和其他無(wú)縫管，分別占出口總量的41.94%、37.62%和17.19%；而石油天然氣鉆探無(wú)縫管和其他無(wú)縫管同比均出現(xiàn)較大幅度的下降，其余品種也多呈現(xiàn)同比下降的態(tài)勢(shì)。2015年前11個(gè)月，我國(guó)無(wú)縫管出口平均單價(jià)為1096.31美元/噸，同比大幅下降15.35%，降幅仍少于國(guó)內(nèi)市場(chǎng)13.3%的降幅。可以看出，國(guó)際市場(chǎng)獲利狀況相對(duì)國(guó)內(nèi)略好，但在2015年成本及需求雙雙下降的情況下，出口市場(chǎng)的利潤(rùn)空間也在大幅壓縮，國(guó)際油價(jià)的大跌也使得我國(guó)企業(yè)出口風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步增加。
進(jìn)口無(wú)縫鋼管量同比降三成
2015年前11個(gè)月，我國(guó)共進(jìn)口無(wú)縫管17.12萬(wàn)噸，同比下降32.52%。2015年我國(guó)無(wú)縫管進(jìn)口量出現(xiàn)較大幅度下降，主要是石油天然氣鉆探無(wú)縫管、鍋爐管和其他無(wú)縫管進(jìn)口量大幅下降所致，這與我國(guó)石油、火電，以及機(jī)械需求下降較大直接關(guān)系。按照2015年進(jìn)口增速，預(yù)計(jì)2015年我國(guó)進(jìn)口無(wú)縫管總量將在18萬(wàn)噸左右。從進(jìn)口地區(qū)來(lái)看，主要進(jìn)口國(guó)依次為日本、德國(guó)、美國(guó)、意大利和法國(guó)，這5個(gè)國(guó)家占總進(jìn)口量的82.25%。值得關(guān)注的是，法國(guó)進(jìn)口量的大幅下降，與法國(guó)瓦盧瑞克集團(tuán)在我國(guó)所建管廠投產(chǎn)有直接關(guān)系。而由于油價(jià)的持續(xù)低迷，使得國(guó)內(nèi)打井量減少，能源行業(yè)的投資下降和整體需求的下降，再加上高端石油用管的國(guó)產(chǎn)化，因此，石油用管進(jìn)口量低迷的情況在2016年很難有所改觀。目前來(lái)看，除了核電領(lǐng)域有一定亮點(diǎn)外，其余無(wú)縫管下游行業(yè)需求均無(wú)明顯好轉(zhuǎn)。因此，2016年我國(guó)無(wú)縫管進(jìn)口量仍將維持下降態(tài)勢(shì)，預(yù)計(jì)2016年全年進(jìn)口量在13萬(wàn)噸左右。
預(yù)計(jì)主要下游需求將呈下降態(tài)勢(shì)
原油、天然氣及電力。從2011年以來(lái)，我國(guó)煤炭、石油、天然氣以及電力行業(yè)固定資產(chǎn)投資一直維持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，但從2015年的情況來(lái)看，上述行業(yè)均出現(xiàn)不同程度的下降(見表1)。而隨著國(guó)際油價(jià)以及我國(guó)工業(yè)鋼材需求的下降，這幾個(gè)無(wú)縫管下游行業(yè)需求勢(shì)必減少。再加上下游投資有一定滯后期，因此2016年我國(guó)無(wú)縫管主要下游需求存在較大下降可能。
建筑行業(yè)。房地產(chǎn)行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r對(duì)我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)有著間接影響，工程機(jī)械行業(yè)以及城市管道建設(shè)均與房地產(chǎn)發(fā)展情況有直接關(guān)系。由于全國(guó)房地產(chǎn)價(jià)格大范圍走低，2015年新開工面積呈現(xiàn)大幅下降的態(tài)勢(shì)，因此，2016年機(jī)械行業(yè)以及城市管道用管需求勢(shì)必有較大影響。
城市管道。從近幾年的城市管道建設(shè)情況來(lái)看，蒸汽管道和熱水管道建設(shè)里程均呈現(xiàn)下降態(tài)勢(shì)，因此，預(yù)計(jì)2016年我國(guó)城市管道里程持續(xù)下降的可能性較大。而隨著全國(guó)房地產(chǎn)價(jià)格持續(xù)低迷，2016年我國(guó)城市管道需求量也將呈現(xiàn)下降的態(tài)勢(shì)。
工程機(jī)械。受全球經(jīng)濟(jì)放緩以及我國(guó)房地產(chǎn)行業(yè)轉(zhuǎn)弱的影響，我國(guó)工程機(jī)械行業(yè)從2012年開始呈現(xiàn)逐年下降的態(tài)勢(shì)，且近幾年新建固定資產(chǎn)投資也呈現(xiàn)逐年下降的走勢(shì)。受此影響，工程機(jī)械行業(yè)用管量將會(huì)減少。2015年，因國(guó)內(nèi)房地產(chǎn)行業(yè)的低迷，尤其是其他工程機(jī)械下降較為顯著，因此，預(yù)計(jì)2016年工程機(jī)械行業(yè)用管量維持下行的態(tài)勢(shì)性較大。
2016年的價(jià)格下行空間小于2015年
2015年我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)可謂是內(nèi)憂外患，主要下游行業(yè)的需求驟降，再加上大宗鋼材價(jià)格的持續(xù)走低，均嚴(yán)重制約著我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)的發(fā)展。而以原油為代表的大宗商品也表現(xiàn)不佳，多呈現(xiàn)大幅走低的態(tài)勢(shì)。全球經(jīng)濟(jì)的深度衰退已影響到我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)的發(fā)展。而鐵礦石、焦炭、廢鋼等原材料價(jià)格也一路走低，成本、需求以及整體經(jīng)濟(jì)環(huán)境都難以改變我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)的頹勢(shì)。
2016年全球經(jīng)濟(jì)依舊偏弱，歐美及日本經(jīng)濟(jì)仍無(wú)明顯改觀跡象，而中東地區(qū)的恐怖陰云不斷蔓延，使得中東主要產(chǎn)油地區(qū)存在越來(lái)越多的變數(shù)。反觀國(guó)內(nèi)，下游制造業(yè)的衰退也在所難免，而轉(zhuǎn)型升級(jí)仍處于換擋期，經(jīng)濟(jì)新的增長(zhǎng)點(diǎn)仍不明確。國(guó)內(nèi)部分鋼鐵企業(yè)的關(guān)停，已傳導(dǎo)至上游原材料市場(chǎng)，原材料價(jià)格下行壓力進(jìn)一步增大。因此，2016年我國(guó)無(wú)縫管行業(yè)遠(yuǎn)未走出泥潭。
考慮到2016年鐵礦石、焦炭?jī)r(jià)格跌幅空間將較2015年收窄，預(yù)計(jì)2016年我國(guó)無(wú)縫管價(jià)格下行空間將小于2015年。根據(jù)近兩年市場(chǎng)需求回升的時(shí)段來(lái)分析，預(yù)計(jì)2016年一季度末及三季度末或?qū)⒊霈F(xiàn)上漲的可能。總體來(lái)看，由于需求偏弱，全年穩(wěn)中緩慢下行的態(tài)勢(shì)將成為常態(tài)，無(wú)縫管行業(yè)將更加貼近成本運(yùn)行，行業(yè)內(nèi)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)將更趨白熱化。